உங்கள் மியூச்சுவல் பண்டு லாபத்தை கணக்கிடுவது எப்படி?

பொதுவாக எந்த ஒரு மியூச்சுவல் பண்டிலும் முதலீடு செய்வதற்கு முன்பாக கடந்த காலங்களில் அந்த பண்டின் செயல்பாட்டை அறிந்து கொள்ள வேண்டியது மிகவும் அவசியமாகும்.

ஒரு குறிப்பிட்ட காலத்தில் ஒரு முதலீட்டின் வருடாந்திர வளர்ச்சி விகிதத்தை சிஏஜிஆர் கணக்கிடுகிறது. இந்த கணக்கீடு குறிப்பிட்ட மியூச்சுவல் பண்ட் திட்டம் தந்த லாபத்தைக் கணக்கிடும் பொதுவான கருவியாகும்.

ஒவ்வொரு ஆண்டும் வருமானம் அதிகரிக்கும் என்று கருதி ஒரு குறிப்பிட்ட காலப்பகுதியில் நிதியினால் வழங்கப்படும் சராசரி ஆண்டு வருமானத்தை இது காட்டுகிறது.

எடுத்துக்காட்டாக நீங்கள் ஒரு மியூச்சுவல்ல பண்டில் 5 ஆண்டுகள் முதலீடு செய்தால் சிஏஜிஆர் அந்த பண்ட் கடந்த ஆண்டுகளில் தந்த லாபத்தை ஆண்டுவாரியாக சராசரி லாபத்தை சுட்டிக் காட்டும்.

சிஏஜிஆர் உதவியுடன் மியூச்சுவல் பண்டின் ஒட்டுமொத்த வருடாந்திர வளர்ச்சி அல்லது வீழ்ச்சியை அறிந்து கொள்ளலாம்.

இந்த கணக்கு நீண்டகால முதலீடுகளுக்கு மிகவும் பயனுள்ளதாகும். பெரும்பாலும் பெரிய அளவிலான முதலீடுகளுக்குப் பயன்படுத்தப்படும்.

ஒரு முதலீட்டாளர் மியூச்சுவல் பண்ட் திட்டத்தில் ரூ.1.20 லட்சம் முதலீடு செய்தார் என்று வைத்துக்கொள்வோம். ஐந்து ஆண்டுகளுக்குப் பிறகு முதலீடு 1.80 லட்சமாக வளரும். சிஏஜிஆர் 8.45% ஆக இருக்கும், அதாவது ரூ 1.20 லட்சம் மொத்த முதலீடு ஒவ்வொரு ஆண்டும் 8.45% என்ற விகிதத்தில் ஐந்தாண்டு காலத்துக்கு வளர்ந்து இறுதியில் ரூ 1.80 லட்சமாக வளர வேண்டும்.

இந்த நடவடிக்கை முறையற்ற இடைவெளியில் பணப்புழக்கத்துடன் முதலீடுகளுக்கான வருடாந்திர வருமானத்தைக் கணக்கிடுகிறது. இது ஒவ்வொரு தவணைக்கும் அல்லது மீட்புக்கும் பயன்படுத்தப்படும் போது முதலீட்டின் தற்போதைய மதிப்பைக் கொடுக்கும் ஒற்றை வருவாய் விகிதமாகும்.

நீங்கள் SIP முறையில் முதலீடு செய்தால், XIRR ஐக் கணக்கிடுவது சிறந்த வழியாகும். வெவ்வேறு கொள்முதல் விலைகள் மற்றும் தவணை காலங்களுக்கு இந்த முறை பயனுள்ளதாக இருக்கும். இந்த முறையானது பணப்புழக்கங்களின் நேரத்தை கணக்கில் எடுத்துக்கொள்கிறது.

உங்கள் SIP போர்ட்ஃபோலியோ/ முதலீடுகளுக்கான XIRRஐ எவ்வாறு கணக்கிடுவது என்பது இங்கே பார்க்கலாம்:

படி 1: முதல் நெடுவரிசையில் உங்கள் முதலீட்டுத் தேதியைச் சேர்க்கவும்

படி 2: அடுத்த நெடுவரிசையில் உங்கள் அனைத்து முதலீட்டு பரிவர்த்தனைகளையும் உள்ளிடவும். ஒவ்வொரு பரிவர்த்தனையும் ஒரு கழித்தல் குறியுடன் (-) குறிக்கப்படும், அதாவது முதலீடுகள் மற்றும் கொள்முதல் போன்ற அனைத்து வெளியேற்றங்களும் எதிர்மறையாகக் குறிக்கப்படும். திரும்பப் பெறுதல் மற்றும் திரும்பப் பெறுதல் போன்ற அனைத்து வரவுகளும் நேர்மறையாகக் குறிக்கப்படும்.

படி 3: இந்தப் படியில் உங்கள் முதலீட்டின் தற்போதைய மதிப்பு மற்றும் திரும்பப் பெறும் தேதியைக் குறிப்பிடவும்.

படி 4: இந்தப் படிநிலையில் எக்செல் இல் XIRR பார்மூலாவை பயன்படுத்தவும். XIRR = (முதலீட்டுத் தொகை, தேதி)
முதலீட்டு லாபத்தை மதிப்பிடுவதற்கு இந்த அளவீடு பயன்படுத்தப்படுகிறது.

இந்த முறையானது காலப்போக்கில் பணத்தின் மாறும் மதிப்பைக் கருத்தில் கொண்டு சிறப்பு தள்ளுபடி விகிதமாக செயல்படுகிறது. இந்த முறையில், பணப்புழக்கங்கள் நடப்பு முதலீட்டின் மதிப்பை அறியும் போது பணப்புழக்கங்கள் ஒரு குறிப்பிட்ட விகிதத்தில் தள்ளுபடி செய்யப்படுகின்றன.

ஒரு முதலீட்டாளர் தங்கள் SIP, SWP, லம்ப்சம் முதலீடுகளின் வருவாயைக் கணக்கிட IRR ஐப் பயன்படுத்தலாம்.

Story written by: I.Jayachandran